????本報訊（記者 殷寶剛） 昨天記者從青島啤酒公司獲悉，青島啤酒股份有限公司認股權證行權圓滿成功，于10月13日至19日的行權期內共行權8553萬份，占可行權份數(shù)的比例達81.46%，折合青島啤酒A股4276萬股，募集資金11.9億元。成為去年以來國內權證行權及資本市場融資最成功的范例。

????2008年4月，青啤公司發(fā)行了15億元分離交易可轉債，即發(fā)行1500萬張債券，每張面值人民幣10

????但在發(fā)行后，由于國際金融危機爆發(fā)，國內股市出現(xiàn)大幅下跌，上證指數(shù)從青啤認股權證發(fā)行時的4000多點跌至最低的1600多點（2008年11月份），即使今年以來最高反彈至3400多點，但在青啤行權之前的9月底又跌至2700多點，如果10月份行權時青啤的股價低于行權價，則行權必然失敗，青啤權證的行權面臨嚴峻的市場形勢。

????用業(yè)績贏得投資者認可

????為了保證行權成功，青島啤酒公司進行了充分的準備，今年年初，盡管股價僅為18元左右，離行權價尚有9元多的差距，青啤公司就著手從公司的資本市場戰(zhàn)略、股權運作、信息披露及投資者關系等方面進行規(guī)劃、設計，努力做好相關方面的準備工作。

????公司業(yè)績水平的提升成為贏得投資者認可的關鍵因素，優(yōu)異的業(yè)績對青啤的股價形成了有力的支撐。通過“全力以赴開拓市場”、“全力以赴降低成本”和“全力以赴防范金融風險”的年度工作方針。通過大力開拓核心基地市場和機會市場，全面推進1+3品牌（青島啤酒和山水啤酒、嶗山啤酒、漢斯啤酒）的整合和結構優(yōu)化，公司的啤酒銷售實現(xiàn)了較快增長和結構提升。10月12日公司發(fā)布三季度業(yè)績預增公告，預計公司及附屬公司截至2009年9月30日九個月的歸屬于母公司股東的凈利潤比上年同期增長約75%至85%之間。

????另外，在市政府的大力支持下，青啤集團在2008年下半年股市大跌的背景下，開始大規(guī)模增持青啤A股和H股股份。今年在成功的化解了控股權風波后，青啤集團于2009年9月28日又開始第二輪增持，為行權創(chuàng)造了有力的條件。

????同時，為充分提醒廣大投資者對青啤權證及時行權，青啤公司做好了充分、規(guī)范的信息披露，加大了投資者關系工作的力度，堅定了投資者信心，從而在股市調整的大背景下，青啤股價保持了穩(wěn)步提升，從10月份開始一直穩(wěn)定在行權價之上。

????資本市場新的成功范例

????相關人士介紹，青啤權證在股市相對低迷的大背景下，以較高股價及81.46%的比例行權，成功實現(xiàn)了資本市場的再融資，對青啤未來發(fā)展將起到積極的推動作用。

????滬深股市目前共發(fā)行了30多只認股權證，絕大多數(shù)均以行權失敗告終，能夠以較高的價位成功行權的只有青島啤酒一家，截至2009年10月19日行權期滿，青啤成功行權81.46%，創(chuàng)造了國內股市新的成功融資范例。

????行權成功后，國有股東股權稀釋極少，國有資產大幅增值，本次權證行權之后，總股本增加4276萬股，國有股的持股比例被稀釋為30.45%，僅稀釋了1個百分點，對青啤國有控股地位影響極輕，而行權前青啤集團大舉增持股份也鞏固了國有控股地位。

????昨天青島啤酒A股收于29.62元，漲3.35%，對于本次募集的11.9億元寶貴資金，青啤公司相關人士告訴記者，將繼續(xù)推進做強做大啤酒主業(yè)的戰(zhàn)略，通過國內并購或新建項目進一步擴大國內市場份額和規(guī)模，提高業(yè)績。